hur man blir rik genom att starta din egen hedgefond

den här artikeln publicerades ursprungligen på Oktober. 5, 2014, och uppdaterad den 4 maj 2016.

George Soros har ett nettovärde på $24,9 miljarder. Carl Icahn är värd 17,8 miljarder dollar. John Paulson ’ s $ 9.8 miljarder nettoförmögenhet är rent ynklig i jämförelse.

vad har dessa herrar gemensamt, förutom att vara absurt rika?

de gjorde alla sina förmögenheter investera andras pengar., Dessa män, och tusentals andra som dem, blev rika genom att driva sina egna hedgefonder. Det kan du också. Kanske. Så här gör vi.

är du löjligt passionerad om att investera?

äter du, sover och andas finansiering? Är din Kindle närvarande visar en SEC arkivering eftersom du läste det i sängen igår kväll? Är din idé om en ”trevlig liten lördag” sitter vid skrivbordet forska domstolshandlingar, husrannsakan erbjudanden, eller branschpublikationer?,

det spelar ingen roll om du är en algoritmdriven näringsidkare eller ett värde investerar prodigy som Buffett, för att framgångsrikt starta din egen hedgefond, måste du vara ensam besatt av att tjäna pengar på marknaderna.

anledningen är enkel nog. Att framgångsrikt öppna en hedgefond innebär att övertyga andra människor om att du är en bättre förvaltare av sina pengar än de är. Du måste redan ha en beprövad strategi och en meritlista för att tjäna pengar investera.,

innan en kapitalförsäkring eller pensionsfond skriver en check på $ 100 miljoner i ditt namn, måste de veta att du vet vad du gör, du är engagerad i det, och att du blöder investera.

som Motley Fools Knowledge Center beskriver det är hedgefonder ” privata investeringsfonder som samlar kapital från investerare och använder specifika strategier för att generera avkastning på investeringar. Namnet härleds från bruket att säkra marknadsrisk genom att para ihop kompletterande investeringar och därigenom kompensera förluster.,”

har du ett nätverk av högt värderade individer som är villiga att investera i din fond?

denna del är lättare för vissa än andra. Om du redan hanterar pengar på en bank eller hedgefond, har du ett stort ben upp på resten av oss. För alla andra är den svåraste delen av att starta din hedgefond att samla in pengar. Inte bara är detta de pengar som du kommer att investera, Detta är också de pengar som kommer att betala din lön.

den typiska hedgefonden samlar in en 1% -2% förvaltningsavgift varje år baserat på de totala tillgångarna i fonden, plus en 20% minskning av investeringsvinster., Detta är den berömda ”2 och 20” struktur du förmodligen har hört på nyheterna.

om din start-up hedgefond höjer $10 miljoner-vilket är massor av pengar men fortfarande ganska liten enligt dagens standarder-kan du rimligen räkna med $ 100,000 – $ 200,000 i förvaltningsavgifter per år. Det skulle vara bra pengar med nästan vilken standard som helst. Alla standarder utom att vara en hedgefond manager.

kasta in kostnader för efterlevnad, administration, rapportering och marknadsföring, och du kommer sannolikt att förlora pengar. Det betyder att du kommer att behöva samla in mer pengar, mycket mer., Med standardkostnader och förordningar som redan finns på böckerna, plus Ny byråkrati som rullas ut hela tiden, kommer du sannolikt att behöva höja $ 100 miljoner eller mer för att framgångsrikt starta din fond.

utan en track record och befintliga nätverk, höja så mycket pengar är extremt utmanande, att säga absolut minst.

advokater, mäklare, revisorer och analytiker

Starta din egen hedgefond startar ditt eget lilla företag. Du måste ta itu med skattestrategier, revisorer, hantera anställda, och ja, även möte lön varje månad.,

som en liten startfond kommer du sannolikt att lägga ut en stor del av detta arbete. En snabb Google-sökning visar upp massor av företag redo att hjälpa dig på din resa till hedgefonden mega wealth. Den hjälpen är tyvärr väldigt dyr.

om ditt tillvägagångssätt är kvantitativt-vilket innebär att du är beroende av datoralgoritmer för att upptäcka ineffektivitet på marknaden-kommer du också att ha en mycket hög it-faktura varje månad för att betala för alla dessa servrar, höghastighetsfiberoptiska anslutningar och dataforskare.

Kom ihåg” 2 och 20 ” matten ovanifrån?, 1% -2% förvaltningsavgiften måste betala för alla dessa kostnader. Din hedgefond är ett företag; inkomster och utgifter måste vettigt.

oavsett din inställning spenderar du också mycket tid och energi på kundservice. Det är rätt, även efter att du har betalat in de investerarkontrollerna, måste du fortfarande hantera och odla dessa relationer. Det betyder investerarbrev varje månad eller kvartal. Det innebär att svara på telefonsamtal och diskutera prestanda, strategi, investeringar och lugnande eventuella problem de kan ha.,

det kommer att bli mycket hårt arbete innan du kan sparka tillbaka på din super yacht med Ray Dalio.

Oh yeah, du måste också investera

vid denna tidpunkt skulle du vara klok att ta andan, eftersom utmaningarna verkligen bara börjar.

Du har på något sätt samlat in pengar och övertygat investerare om att din investeringsstrategi är precis vad de behöver för sina 100 miljoner dollar. Du har navigerat de extremt komplexa regelkraven (dessa krav ligger utanför tillämpningsområdet för den här artikeln)., Du har även anlitat en operationschef för att hantera administration och samordna mellan dina advokater, revisorer och handlare.

nu är det dags att sätta alla investerarpengar till jobbet. Du kommer att tillämpa dina strategier och hoppas på det bästa. Om allt går enligt plan, kommer du att vara hob-nobbing bland landets elit finansiärer på nolltid. Om saker inte går att planera, kan du vara pank innan nästa kvartal slut.

hedgefondens värld är löjligt konkurrenskraftig. Investerare förväntar sig resultat; antingen du uppnå dessa resultat, eller någon annan kommer., Det finns över 10 000 hedgefonder idag, upp från bara några hundra 15 år sedan. Ett falskt drag, och de entusiastiska investerarna kan bli entusiastiska inlösen.

visst, starta en hedgefond är en lång chans. Men om du har passion, kunskap, nätverk, och småföretags skarpsinne, det finns ingen anledning att du inte ska bli rik gör vad du älskar.

trender

• {headline}}

prova någon av våra dumma nyhetsbrev tjänster gratis i 30 dagar., Vi dårar kanske inte alla har samma åsikter, men vi tror alla att med tanke på ett brett utbud av insikter gör oss bättre investerare. Motley Fool har en informationspolicy.