Hoe gebruik je een akte in plaats van afscherming om je woning te ondertekenen

daad in plaats van afscherming (DIL) is een optie om afscherming te voorkomen en onbetaalbare huisvestingsbetalingen vrij te maken. In plaats van te wachten op een geldschieter om beslag te leggen op uw huis, kunt u vrijwillig eigendom overdragen aan de geldschieter. In wezen, u ondertekent de akte over, en uw geldschieter ontslaat u van de verplichting om betalingen te doen.,

hoe de daad in plaats van afscherming werkt

wanneer u geen hypotheekbetalingen kunt betalen, geen leningwijziging kunt krijgen en uw huis niet kunt verkopen, is een DIL-transactie een manier om van uw huis af te komen.

kredietrapporten

DIL ziet er op uw kredietrapporten iets anders uit dan een standaardafscherming, maar het resultaat kan vergelijkbaar zijn. Uw bank neemt eigendom van het pand en verkoopt het om uw lening af te betalen, en in veel gevallen, uw credit scores zal dalen., Maar je zou in staat zijn om opnieuw te lenen eerder, en een loan officer die uw kredietrapporten reviews (in tegenstelling tot een geautomatiseerde scoren model) zou Dil gunstiger dan afscherming bekijken.

deficiëntie

wanneer uw kredietgever uw huis verkoopt, kan het huis voor minder verkopen dan u verschuldigd bent. Wanneer dat gebeurt, is de opbrengst van de lening niet voldoende om uw lening af te betalen., Wat gebeurt er met het geld dat je nog schuldig bent? Uw geldschieter kan proberen om dat tekort te verzamelen, wat betekent dat uw lening is nog niet volledig achter je. Maar, in sommige gevallen, kunt u de tekortkoming weggevaagd in een DIL-transactie, of u kunt onderhandelen voor een kleinere tekort.

Bekijk uw overeenkomsten zorgvuldig met een lokale advocaat, en vraag een belastingvoorbereider naar elke aansprakelijkheid die u zou kunnen hebben voor kwijtgescholden schuld (of andere aspecten van de deal).,

snelheid

DIL kan sneller zijn dan andere opties, zodat u kunt stoppen met het maken van uw maandelijkse betalingen (en overgaan tot meer betaalbare huisvesting). Als u al gestopt met het maken van betalingen en wachten op afscherming, het financiële verschil misschien niet uit. Maar DIL krijgt dingen in beweging, zodat u hopelijk weer kunt kopen of uw krediet sneller kunt herbouwen. Het is verstandig om ongeveer 90 dagen voor de verwerkingstijd te verwachten.

financiële bijstand

sommige DIL-programma ‘ s helpen u weer op de been te komen., U kunt in staat zijn om te wonen in uw huis voor drie maanden huur-gratis, of u zou kunnen ontvangen verhuizing hulp (tot $3,000, in sommige gevallen) om uw overgang te vergemakkelijken.

Privacy

Het kan u misschien niet schelen wie op de hoogte is van uw transacties, maar DIL is minder openbaar dan afscherming. Het is een overeenkomst tussen u en uw bank—geen juridische procedure die door uw staat is toegestaan en die in openbare registers kan verschijnen.

kredietverstrekkers

banken profiteren ook als u DIL gebruikt. Afscherming is duur, tijdrovend en riskant voor kredietverstrekkers., Ze maken er liever snel een eind aan.

Dit gezegd zijnde, gaan banken er niet altijd mee akkoord dat u uw woning op deze manier vrij mag geven. Als je andere pandrechten op je huis hebt (inclusief een tweede hypotheek), is DIL misschien geen optie.

voors en tegens van een daad in plaats van afscherming

• Credit Scores: een daad in plaats van afscherming beschadigt uw krediet. Maar je zou geen andere opties, en als je gaat om maandelijkse betalingen te missen en uiteindelijk toch in gebreke blijven, dat zou niet uit.
• nieuwe huisvesting: met DIL moet u uw huis verlaten., Zodra de bank het pand in bezit neemt, moet je ergens anders gaan wonen.
• beperkte verlichting: DIL is slechts een overeenkomst tussen u en uw primaire hypotheekverstrekker. Als je geld verschuldigd bent aan anderen (voor een tweede hypotheek, HOA kosten, belastingen, enzovoort), zul je nog steeds dat geld verschuldigd zijn.
• alternatieven: in sommige gevallen is een short sale een betere optie dan DIL. Met een short sale, je zou nog steeds in staat zijn om een tekort afgezien (nogmaals, Lees door de overeenkomsten met een lokale advocaat), en je zou minder schade aan uw krediet doen., Ook, lening wijzigingen zou een minder drastische oplossing te bieden. Herfinanciering kan ook verlichting bieden.

stappen in de akte in plaats van het Executieproces

om een hypotheek vrij te geven, moet u met uw kredietgever samenwerken. Elke kredietgever heeft verschillende eisen, dus bel en vraag naar het proces. Laat hen weten dat u niet in staat bent om uw betalingen te doen, en vraag welke stappen te nemen.

1. neem Contact op met uw geldschieter, leg uw situatie uit en vraag om het DIL-proces te starten. Het kan nodig zijn om een aanvraag in te vullen en financiële gegevens te verzamelen over uw budget en betalingen.
2. verstrek documenten die uw inkomsten, maandelijkse uitgaven en banktegoeden weergeven. Uw geldschieter moet begrijpen dat u geconfronteerd met een onmogelijke ontbering en dat er geen manier waarop je gaat om te kunnen betalen.,
3. reageer op verzoeken om aanvullende details en geef uw kredietgever de tijd om uw verzoek te verwerken. Verwacht 30 dagen of langer te wachten voordat u een antwoord hoort, maar het kan nooit kwaad om te bellen en om een statusupdate te vragen. Niets zal snel gebeuren, maar het zou sneller moeten zijn dan afscherming.
4. indien goedgekeurd, advies inwinnen. Voordat u de definitieve documentatie ondertekent (en tijdens het gehele proces), dient u contact op te nemen met een lokale vastgoedadvocaat. Dit kost enkele honderden dollars, maar elk “misverstand” kan gemakkelijk tien keer zoveel kosten—of veel meer., Besteed bijzondere aandacht aan hoe een tekort zal worden behandeld.
5. wanneer het tijd is om te verhuizen, laat het pand schoon en in goede staat. Verwijder alle persoonlijke bezittingen en puin, zodat het pand is klaar om te gaan op de markt.,