EBITDA vs. Umsatz: Was Sie wissen müssen

Während der Umsatz eines Unternehmens, auch Umsatz genannt, oft viel Aufmerksamkeit von der Öffentlichkeit erhält, achten Unternehmer, Manager, Investoren und Kreditgeber besonders genau auf eine andere Schlüsselmetrik, das EBITDA. Das ist eine Abkürzung für “ Ergebnis vor Zinsen, Steuern, Abschreibungen und Abschreibungen.“Es ist ein nuancierteres Instrument als der Umsatz und kann aufzeigen, wie gut oder schlecht der Cashflow aus dem Betrieb generiert wird. Hier ist, was Sie über Umsatz und EBITDA wissen sollten., Wenn Sie verstehen möchten, wie sich das EBITDA eines Unternehmens auf sein Investitionspotenzial auswirkt, sollten Sie mit einem Finanzberater zusammenarbeiten.

Umsatz Definiert

Der Umsatz, der immer in einer Gewinn – und Verlustrechnung ausgewiesen wird, besteht aus allen Erträgen, die durch die Geschäftstätigkeit – vor Aufwendungen-während eines Abrechnungszeitraums generiert werden. Es enthält auch alles Geld, das ein Unternehmen schuldet.

Es gibt verschiedene Einnahmequellen. Es kann aus dem Verkauf von Produkten, aus Gebühren für Dienstleistungen, Miete und Provisionen kommen., Andere Einnahmequellen sind Dividenden auf Wertpapiere des Unternehmens und Zinsen auf geliehenes Geld. Jedes Geld, das durch Geschäftsaktivitäten eingebracht wird, ist ein Umsatz, der in der Regel vierteljährlich und jährlich gemeldet wird.

EBITDA definiert

Das EBITDA, das nicht in eine Gewinn-und Verlustrechnung aufgenommen werden muss, konzentriert sich auf die operative Leistung eines Unternehmens. Insbesondere beleuchtet es die Fähigkeit des Unternehmens, aus seinen Aktivitäten Cashflow zu generieren., Dies geschieht, indem Ausgaben, die nicht direkt an den Betrieb gebunden sind, zu den Nettoerträgen addiert werden. Die Aufwendungen für Abschreibung und Amortisation sind Sachaufwendungen. Das heißt, sie werden als Kosten in der Gewinn-und Verlustrechnung eines Unternehmens erfasst, erfordern jedoch nicht den Aufwand für tatsächliches Geld. Zinsen und Steuern erfordern die Zahlung in bar, sind jedoch nicht Betriebskosten, die nicht direkt von den primären Aktivitäten des Unternehmens betroffen sind.

Zur Abbildung des EBITDA kann mehr als eine Formel verwendet werden., Eine, die weit verbreitet ist, beginnt mit dem Nettogewinn, der der Posten in der Gewinn-und Verlustrechnung ist. Dann fügt es die Einträge für Steuern, Zinsen, Abschreibungen und Abschreibungen hinzu., Zum Beispiel, wenn ein Unternehmen $100.000 Nettogewinn hatte und berichtet, dass $20.000 für Steuern, $15.000 für Zinsen, $10.000 für Abschreibungen und $5.000 für Abschreibungen, würde die Formel wie folgt aussehen:

EBITDA = Nettoeinkommen $ 100.000 + Steuern $20.000 + Zinsen $15.000 + Abschreibungen $10.000 + Abschreibungen $5.000

EBITDA = $100,000 + $20,000+ $15,000 + $10,000 + $5,000

EBITDA = $ 150.000

In diesem Fall würde das EBITDA des Unternehmens für den Zeitraum $150.000 betragen.

Umsatz vs., EBITDA: Verwendet

Während Bargeld oft als Lebensnerv eines Unternehmens beschrieben wird, ist der Umsatz wohl wichtiger, da es ohne Einnahmen keinen Cashflow geben kann. Der Umsatz ist jedoch nicht der gleiche wie Bargeld. Eine wichtige Unterscheidung besteht darin, dass Einnahmen so ausgewiesen werden, wie sie anfallen, und nicht so, wie Bargeld empfangen wird. Das heißt, wenn ein Unternehmen einen Verkauf an einen Kunden bucht, wird es zum Umsatz hinzugefügt, auch wenn der Kunde erst später zahlt.

Als oberste Zeile in einer Gewinn-und Verlustrechnung ist der Umsatz für die Aussichten eines Unternehmens sehr wichtig., Wenn der Umsatz schrumpft, wird er wahrscheinlich Druck auf das Nettoeinkommen ausüben.

Das EBITDA, das häufig als Ersatz für eine Cashflow-Zahl verwendet wird, kann von Anlegern und Kreditgebern berechnet werden, um abzuschätzen, wie gut ein Unternehmen seine Rechnungen bezahlen und den Nettogewinn halten oder steigern kann. EBITDA kann verwendet werden, um ein Unternehmen vor dem Verkauf zu bewerten. Business Manager können das EBITDA ihrer Unternehmen mit den EBITDA-Zahlen ähnlicher Unternehmen vergleichen, um ihre eigene Leistung zu bewerten. EBITDA ist besonders nützlich für die Analyse kapitalintensiver Unternehmen., Das liegt daran, dass die hohen Investitionen kapitalintensiver Unternehmen dazu führen können, dass große Schulden aufgenommen werden.

Insbesondere Investoren und Kreditgeber bevorzugen das EBITDA gegenüber dem Nettogewinn, da es weniger anfällig für Manipulationen durch Unternehmensleiter ist, die Buchhaltungs-und Finanzmanipulationen verwenden. Es reduziert die Faktoren, über die Eigentümer und Manager Diskretion haben, und enthüllt die zugrunde liegende betriebliche Gesundheit des Unternehmens.

Das Endergebnis

Umsatz und EBITDA werden häufig zur Bewertung der finanziellen Gesundheit und Leistung eines Unternehmens verwendet., Der Umsatz ist die wichtigste oberste Zeile in einem Jahresabschluss und repräsentiert die Erträge, die durch die Verkaufsaktivitäten des Unternehmens vor Aufwendungen sowie durch geschuldete Gelder erzielt werden. Das EBITDA beginnt am Ende der Gewinn-und Verlustrechnung mit dem Nettogewinn und fügt Ausgaben hinzu, die eher dem Ermessen der Manager unterliegen, um die Fähigkeit eines Unternehmens, Bargeld zu generieren, genauer zu betrachten.

Tipps für Investitionen

• Erwägen Sie, mit einem erfahrenen Finanzberater zusammenzuarbeiten, wenn Sie Umsatz und EBIDTA betrachten, um die Leistung und Stärke eines Unternehmens zu bewerten., Den richtigen Finanzberater zu finden, der zu Ihren Bedürfnissen passt, muss nicht schwer sein. Das kostenlose Tool von SmartAsset passt Sie in fünf Minuten mit Finanzberatern in Ihrer Nähe zusammen. Wenn Sie bereit sind, mit lokalen Beratern zusammenzuarbeiten, die Ihnen helfen, Ihre finanziellen Ziele zu erreichen, Beginnen Sie jetzt.
• Ein weiterer wichtiger Messwert ist neben dem EBITDA das EBIT, das für das Ergebnis vor Ertrag und Steuern steht. Der grundlegende Unterschied zwischen den beiden besteht darin, dass das EBITDA die Abschreibungen und Abschreibungen zurückführt, während das EBIT dies nicht tut., EBIT wird Ihnen sagen, wie gut ein Unternehmen seine Arbeit machen kann, während EBITDA schätzen wird, welche Art von Cash-Ausgabenmacht ein Unternehmen haben kann.